彻底爆发！地产股集体狂飙 这些主题基金赚嗨了 行情还能持续多久？

事件2022年11月23日，央行、银保监会正式发布《关于做好当前金融支持房地产市场平稳健康发展工作的通知》，提出保持房地产融资平稳有序、积极做好“保交楼”金融服务、积极配合做好受困房企风险处置、依法保障住房金融消费者合法权益、阶段性调整部分金融管理政策和加大住房租赁金融支持力度的六大方面十六条措施(简称“金融16条”)。首推主要布局重点城市核心板块的改善型房企，如建发国际集团、绿城中国、滨江集团等；稳健选择现金流安全且能保持一定拿地强度的头部央国企，如中国海外发展、招商蛇口。(2022-11-24 07:53:00)

中金公司研报认为，此次国常会提及降准旨在配合支持年底信贷发力，缓解近期流动性波动带来的干扰。我们预计降准幅度0.25-0.50ppt，落地时间可能在12月上旬，释放资金5000-10000亿元，不排除部分置换12月16日到期的5000亿元MLF.近期信贷重点支持的领域可能包括房地产、基建、制造业、设备更新、小微企业等。稳增长“空中加油”，银行估值继续修复。向前看，稳增长政策继续加码、金融支持房地产行业能够改善资产质量预期，降息对息差的压力较小。(2022-11-24 07:34:00)

每日主题策略讨论，东方财富网汇总八大券商观点，揭秘行业现状，观察行情走势，提前为您把脉A股。国信证券：基本面回暖带来困境反转地产股应该乐观一点！受益于近期地产开发端促进政策密集推出，市场对物业公司经营可持续性预期有所改善，对物企的独立性认知持续强化，物业管理行业估值有望进一步提升。(2022-11-25 11:34:00)

国金证券发布研究报告称，后续随着地产政策的落地，部分民营房企的现金状况将有改善，相关物业公司估值有望迎来修复。随着地产政策风向转变，重磅政策不断出台，物业板块的估值已略有修复，但目前仍有不少物业公司每股净现金/股价的比例在50%以上，甚至部分公司账面净现金已超过市值。此外，部分优质物业公司当前二级市场估值已低于一级市场的并购估值。(2022-11-25 09:13:00)

众机构热议A股跨年行情 “三面合力”阶段性机遇在哪里？对于医药生物板块的投资机会，浙商证券表示，中药创新药竞争格局良好，且有望通过进入医保以实现快速放量，在研发端投入较大的中药企业值得关注。(2022-11-26 01:11:00)

科技股是A股市场绕不开的一大投资主题，这个大类板块一向都是牛股辈出。从美股市场的表现来看，市值靠前的股票，基本上都是科技股，比如苹果、谷歌、微软、Facebook等。科技股投资的这种典型特征，对投资者提出了相当高的要求，对于普通投资者来说，最好的策略，就是学会看清产业的趋势，从产业趋势的角度去精选个股，有了产业趋势这个“前提”和“格局”，才有可能享受到强势个股的超额收益。(2022-11-26 08:11:00)

中字头概念股连续2日爆发。11月23日，数据显示，中字头概念股日涨幅位居板块涨幅榜首位，连续2日大涨。展望基建板块后市走势，华夏基金基金经理严筱娴认为，从基建投资等数据和政策支持两方面判断，2023年或迎来基建大年，当下四季度或是布局基建投资的重要时间点。国海证券表示，前三季度财政发力、专项债集中发行陆续传导至项目端，同时政策关注各地方、部门衔接落实项目情况，政策在供给端和需求端给予双重支持，前三季度筹备的项目有望在未来陆续形成更多实物工作量，支撑基建板块需求。(2022-11-24 00:25:00)

在经历前两天的回调后，不少人以为医药股的反弹行情要戛然而止，没想今天它又“活了”，中药、医药商业、医疗器械等板块均位居行业涨幅榜前列。虽说医药生物板块出现了很多积极信号，但当前股市面临的诸多风险，比如地缘冲突风险、全球流动性紧缩风险等等依然没有彻底消除，稍有变化依然会对医药板块形成不利影响。此外，医药生物板块自身面临的政策风险，例如集采等等，预期的变化同样会对医药板块形成重要影响。(2022-11-24 18:33:00)

11月26日，中国宏观经济论坛(CMF)年度论坛在线上举行。十三届全国政协常委、全国政协经济委员会副主任杨伟民，全国政协经济委员会副主任刘世锦，中国社科院副院长、中国社科院大学党委书记高培勇，上海财经大学校长刘元春，以及中国人民大学经济研究所联席所长、中诚信国际首席经济学家毛振华发表了对当前经济形势和明年宏观政策配置的看法和建议。毛振华表示，当务之急是要在全社会形成一个好的氛围，发展经济、重视经济、回到经济发展中，经济发展是第一要务，以经济建设为中心，提升全社会的信心。(2022-11-27 00:17:00)

海通策略发文指出，A股估值水平周期波动，当前PE/PB、股债收益比、风险溢价率等指标均处于周期底部。低碳经济方面，关注风电光伏、储能和新能源车智能化。除了数字经济之外，“3060”双碳目标下我国低碳经济相关产业依然是发展重点。(2022-11-27 09:41:00)

11月14日，A股市场金地集团、新城控股等多只地产股涨停，港股市场碧桂园、合景泰富集团涨超30%。胡致柏还表示，地产产业链较长，开发企业问题缓解和保交楼的加快推进，利好地产链。从应收账款和地产需求层面看，建材板块的修复或将快于家电和轻工板块，建材内部的防水、五金、瓷砖、涂料等细分板块，基本面和情绪上都有望好转(2022-11-15 07:19:00)

近日，地产板块表现亮眼，推动房地产行业主题基金净值大幅回升，数十只主题基金11月以来的净值涨幅超过10%。从基金三季报来看，部分基金经理已选择增持地产股。胡致柏还表示，地产产业链较长，从应收账款和需求层面看，建材板块的修复或将快于家电和轻工板块，建材板块内部的防水、五金、瓷砖、涂料等细分领域均可挖掘投资机会。此外，银行、保险板块受益于资产端情况预期好转，也有望出现估值修复。(2022-11-15 05:47:00)

“指数化投资未来在中国市场空间较大。做长期配置有宽基指数，做风格交易、战术交易的有行业指数或者主题指数，对一些更加专业的投资者，可以用一些细分的板块ETF做替代。(2022-11-26 00:00:00)

11月25日，南向资金合计净买入23.15亿港元。其中，沪市港股通净买入10.72亿港元，深市港股通净买入12.43亿港元。个股中，中国移动获净买入4.89亿港元，碧桂园服务获净买入2.95亿港元个股中，中国移动获净买入4.89亿港元，碧桂园服务获净买入2.95亿港元。腾讯控股遭净卖出6.65亿港元，美团-W遭净卖出5.21亿港元。(2022-11-25 19:42:00)