摩根阿尔法

在细分方向上，上投摩根副总经理、投资副总监孙芳就表示下半年将主要关注三个方向：首先是关注疫情逐步得到控制而边际改善的制造业，比如汽车及其供应链或将迎来复苏；其次是受益于经济复苏的非必须消费品；最后是前期跌幅较大，已充分消化了估值和不确定性的成长板块。她也指出，目前需要注意的是，在经济大环境的压力下，成长板块的贝塔机会可能较少，个股的阿尔法更重要，所以需要优选优质公司，今年个股的质地比行业的弹性更重要。(2022-06-12 00:00:00)

1月13日，摩根士丹利华鑫基金举办了“守正鼎新”2022年度线上投资策略会，发布了2022年的投资策略报告。摩根士丹利华鑫基金预计，2022年，A股市场将从“一枝独秀”到“四季分明”，结构性机会仍将涌现；债市则需“韬光养晦”，预计整体以窄幅波动为主，做好底仓配置为重，精选“+资产”获取更多阿尔法。海外投资方面，摩根士丹利华鑫基金国际业务投资团队认为，全球增长趋缓可能成为资产定价的主线，在新冠疫情引起的经济衰退背景下，GDP恢复及消费复苏略显滞后，疫情以来，中国和美国分别承担拉动全球增长的引擎角色，如没有新的“接力棒”，全球增长可能转为共振向下(2022-01-18 15:26:00)

值得注意的是，在今年上半年，上投摩根旗下基金整体表现优异。银河证券基金研究中心的数据显示，截至6月末，上投摩根大盘蓝筹基金、上投摩根核心成长基金、上投摩根智选30基金、上投摩根阿尔法基金、上投摩根转型动力基金等5只产品分别取得26.18%、26.13%、23.48、21.85%、20.97%的累计净值增长。(2017-07-12 02:06:00)

长盈精密则是目前公布年报的公司中被基金加仓市值最多的创业板股。其前十大流通股东席位被基金专户产品占了6席，而持有该股最多的公募基金则是兴全有机增长、上投摩根双息平衡、上投摩根阿尔法等。(2017-04-08 07:05:00)

海外FOF在各项环节的丰富经验，对于内地FOF开展具有前瞻意义。上投摩根国际投资部总监、全球多元配置基金拟任基金经理张军表示，公司在产品设计方面，更倾向于以摩根旗下基金组合为主的方案，希望可以从基金筛选层面和资产配置层面争取双重阿尔法。(2016-11-11 01:37:00)

经过筛选，我们推荐10只值得中长期持有的基金（排名不分先后）：华夏大盘精选(行情,净值,基金吧)、华夏红利(行情,净值,基金吧)、富国天益价值(行情,净值,基金吧)、博时平衡配置(行情,净值,基金吧)、博时主题行业、嘉实增长、泰达荷银成长(行情,净值,基金吧)、华宝兴业多策略增长(行情,净值,基金吧)、上投摩根阿尔法(行情,净值,基金吧)、易方达科讯(行情,净值,基金吧)（见附表）。(2016-03-11 08:41:02)

近期，由于中金所连续出招抑制过度投机，国内量化对冲基金经历着史无前例的严峻考验。摩根士丹利华鑫数量化投资部王联欣指出，在当前的市场环境下，阿尔法策略步履维艰，加之股指期货长期大幅贴水，量化对冲基金已不得不去寻找新的交易机会，以满足管理资产的增值需求。(2015-10-09 05:54:00)

上投摩根阿尔法基金经理表示，下半年的经济是存在亮点的可能性的，主要是因为上半年从就业率的角度看，除去服务业，实际的就业情况并不乐观，直接决定了未来一段时间财政政策将会更加积极，积极的财政政策叠加宽松的货币环境，经济逐步企稳回升的可能性在增加，不排除下半年开始宏观经济的好转。(2015-08-26 07:30:00)

被人称作“永远的阿尔法”——上投摩根基金前投资总监孙延群曾经说过，资产管理是一项长期而艰苦的工作，能够长期坚持的人并不多。(2014-08-05 06:35:20)

具体来看，东吴基金公司旗下的东吴行业(580003,基金吧)轮动基金在2013年和2011年两次上榜主动管理偏股型基金业绩后十名；广发基金公司旗下的广发内需基金在2013年以-19.57%收益率排名业绩榜单倒数第5名，广发基金旗下的另一只基金广发大盘成长(270007,基金吧)基金在2011年以-38.99%的收益率排名同期可比偏股基金回报率倒数第4名；上投摩根基金公司旗下的上投摩根中国优势(375010,基金吧)在2013年以-18.2%的收益率排名倒数第6名，该公司旗下的另外一只基金上投摩根阿尔法(3(2014-01-13 00:00:00)

例如，银河蓝筹的第一重仓股是伊利股份，上投摩根大盘蓝筹的第一大重仓股居然是市值不到500亿元的大华股份。即便对于看好金融股的交银阿尔法，其十大持股仓位加起来也不到30%，根本不敢上重仓。(2013-12-03 08:26:00)

从两基金业绩上看，4月以来，上投摩根阿尔法、上投摩根大盘蓝筹回报率分别为-2.02％、-3.31％，均居主动管理型股基同期业绩榜单后1/3，尤其是上投摩根大盘蓝筹更是位居倒数第26名；今年以来，上投摩根阿尔法、上投摩根大盘蓝筹回报率分别为1.02％、11.87％，业绩分化较大，上投摩根阿尔法仍居主动管理型股基同期业绩榜单后1/3。(2013-04-12 00:00:00)

而在2007年上证指数6124点之时，在纳入统计的249只老偏股型基金中，有26只累计净值超过5元。其中，华夏大盘以7.19元的累计净值成为当时最高价产品；净值在6元之上的产品也有6只，分别是上投摩根阿尔法、上投摩根中国优势、易方达策略成长、兴全趋势投资、泰达宏利行业精选和汇添富优势精选(2012-09-17 00:00:00)

截至今年6月30日，上投摩根阿尔法基金总份额为13.78亿份，相比去年12月31日减少了18521.08万份，目前该基金的净值为2.0807元。(2012-09-12 02:44:00)

事实上，吴鹏之后，王孝德作为上投摩根阿尔法基金惟一的管理者，其业绩也并不是太理想。数据显示，王孝德管理该基金有三年四个月之多，其任职期间的回报率为-15.96%。(2012-09-11 07:22:00)

根据王?吹牟┛图锹?经了解符合模拟交易盘情况)，其在4月27日分别买入了10万元大摩资源、10万元上投摩根阿尔法、5万元华夏中小板ET、10万元上投摩根货币B、10万元大摩货币，闲置资金23万元。(2011-05-20 04:44:00)

本报讯 上投摩根今日公告，决定以上投阿尔法基金2010年1月18日的可分配收益为基准，向持有人每10份基金份额派发红利高达18.8元。此次分红权益登记日和除息日为1月28日，红利发放日为1月29日。(2010-01-26 10:27:00)

事实上，上投摩根新基金很多都采劝限期发行”策略。如2005年上投阿尔法基金发行时，募集期为13个工作日；2006年上投成长先锋募集期为12个工作日；2007年上投内需动力更是发行1天就提前结束募集；2008年上投双核平衡13天募集期伊始，撞上“五一”长假，但该基金募集头3天就已满足成立条件。(2010-01-05 09:40:00)

张远忠表示，从公开资料看，自证监会对唐建作出处罚决定以来，上投摩根一直从阿尔法基金收取管理费。如从唐建被处罚日期即2008年4月8日起算，管理费约2亿元；如果从唐建实施“老鼠仓”的最初时间起算到2009年11月18日，上投摩根公司违法收取的管理费金额多达3亿多元，这些钱都应该退回到基金里面，归购买该基金的基民所有。(2009-11-21 07:03:00)

根据Wind资讯数据，位列华夏大盘精选之后，累计净值排名第二、三名的基金分别为兴业趋势、上投摩根阿尔法，均为5元水平。(2009-11-17 14:49:00)

从基金公司来看，给基民带来最大利润的基金公司为上投摩根，三季度实现利润24亿元，其旗下亚太优势基金、中国优势基金、成长先锋基金、阿尔法基金分别创造了21亿元、3亿元、2亿元、1亿元的利润，这中间既包括本期已实现的收益，也包含本期公允价值变动收益。(2009-11-07 03:40:00)

公告表示，孙延群所管理的上投摩根阿尔法股票型证券投资基金将由该基金的基金经理周晓文和王孝德共同管理，上投摩根内需动力股票型证券投资基金由该基金的另一基金经理王孝德管理。(2009-07-07 08:24:00)

资料显示，孙延群2005年加入上投摩根，上投阿尔法基金是孙延群管理时间最长的基金。截至3月25日孙延群因病暂停履行基金经理职务时，阿尔法基金自设立以来的回报近300%，在81只可比股票型基金中排名第6。(2009-07-07 02:59:00)

统计数据显示，截至7月3日，上投摩根内需动力今年以来净值增长率为59.92%，在218只同类基金中排名第77位，上投阿尔法今年以来净值增长率为41.11%，在218只同类基金中排名172。(2009-07-07 09:59:00)

尽管在国内发展历程较短，但是从光大量化核心和上投摩根阿尔法两只基金的业绩表现来看，量化基金在一个相对较长周期里的表现还是值得肯定的。根据晨星4月份评级，上述两只基金分别获得二年期四星和五星评级。(2009-05-26 08:56:00)