八大券商主题策略：元宇宙是下一代互联网？游戏、NFT、数字孪生等细分龙头受益

10月5日，香港恒生指数收涨0.10%，收报17213.87点；恒生科技指数收涨0.14%，收报3757.82点。个股方面，新能源汽车股普涨，小鹏汽车涨超4%，蔚来涨超2%，理想汽车涨超1%。内房股走势分化，融创中国涨超6%，中国恒大跌超11%。目前港股腾讯、阿里、百度、快手等互联网公司都开始在大模型、自动驾驶、元宇宙等方面持续研发，正在抢夺下一张AI大潮的门票。(2023-10-05 15:39:00)

3月29日消息，国泰君安证券研报指出，“AI生成3D”是今年生成式AI发展对游戏赛道有重要影响的一环，特别是当前3D数据资产和技术持续积累、“AI生成视频”快速发展。“AI生成3D”的突破将对游戏产业产生实质性影响，这种变化不仅是在降本增效，还体现在游戏产业趋势的变化下。若“AI生成3D”突破，落地在游戏产业层面将利好四个方向。①需要大量3D资产的“开放世界”游戏将首先受益；②改进后的“AI UGC”工具将催生更多、更好的游戏UGC；③基于“创意兑现”，部分游戏公司的重心可能放在发现、对接发行、运营优秀的潜力项目，小游戏平台也有望成为“游戏版抖音”，价值进一步扩大；④需要3D资产的MR平台或能改进基础设置和获得新的交互方式。(2024-03-29 07:55:00)

中信证券研报认为，2024年，更高的底层资产长期回报、更强的确定性和乐观的盈利增长前景是决定公用事业各细分板块及板块内公司继续表现优异的关键。建议聚焦：受益新电站爬坡和来水有望改善的水电；新一轮快速成长周期临近的核电；估值安全的优质火电及火电转型公司；数字化和新型电力系统日益融合的虚拟电厂、微电网、综合能源服务、功率预测等新场景。维持行业“强于大市”评级。公用事业连续三年跑赢市场后，细分行业资产回报质量和估值水平在2024年将变得更加重要，更高的底层资产回报、更强的确定性和乐观的盈利增长前景是决定板块及板块内公司表现优异的关键。(2023-12-14 08:22:00)

“年报后”行情将是今年上半年最后两个月的市场主题。在5、6月份，已经成为白马的上市公司，将围绕业绩进行股价的调整，最关键的看点是分配方案的实施，能否产生除息和除权后的填权行情，是个股行情的最大看点上证指数有一个技术指标比较有利，那就是半年线开始走平并缓慢地上行，同时，60日均线穿越半年线形成了黄金交叉，这种指标修复的走势对后市较为有利。(2024-04-27 07:35:00)

“过去两到三年，市场的资金属性发生了较大变化，市场波动和短期博弈加强，估值体系也发生了非常大的变化，大家在投资中需要重新适应，重新建立投资框架和体系。“所以我们后续需要重点关注两个方向：一是AI基础设施建设算力的国产化，二是AI发展起来后一些细分行业的应用场景。”赵诣总结。(2024-04-27 09:25:00)

昨天，A股开启震荡模式，最终创业板指小幅收绿，个股涨多跌少。资金活跃度依然不高，两市成交额仅有7743亿元，北向资金净买入3.49亿元。盘面上，钛白粉、减肥药概念板块涨幅居前，传媒、通信等板块回调。目前，中证红利指数的估值处于适中状态，仍有上涨空间，大家可以均衡配置不同风格的基金降低波动分散风险。(2024-04-26 07:46:00)

临近4月底，北交所公司2024年一季报批量出炉，仅4月25日晚间就有40家公司公布一季度业绩。其中，多家公司业绩同比实现较大的增幅，“小而美”特点凸显。公司近期专利多与机器人相关，科达自控在相关方向的布局受到关注。对此公司介绍道，在井下使用，加入了人工智能要素的可代替人力作业的矿用设备均可称为井下特种机器人。(2024-04-26 00:23:00)

中金公司研报称，人形机器人剑指终极“通用”机器人，硬件方案尚未归拢，软件能力亟待提高。关键技术发展不及预期；商业化进展不及预期；头部厂商量产进度不及预期；产业链降本不及预期风险。(2024-03-22 07:51:00)