八大券商主题策略：全球能源短缺加剧！涨价仍是最强催化剂 煤炭板块有望直接受益

10月经济数据将公布11月15日，国家统计局将公布10月工业增加值、固定资产投资、社会消费品零售总额等经济数据。从解禁市值来看，11月13日是解禁高峰期，按11月10日收盘价计算，解禁市值居前三位的是：甬矽电子、五洲特纸、山西焦煤。从个股的解禁量看，解禁股数居前三位的是：山西焦煤、新疆天业、宇通重工。(2023-11-12 08:36:00)

随着上市公司一季报的密集披露，百亿私募的最新持仓浮出水面。今年一季度，高毅资产邓晓峰动作频频，减持了紫金矿业、云铝股份、中国铝业等周期股，有从周期股进行部分获利了结的信号，同时新进买入纳芯微；冯柳减持宝丰能源、海康威视，增持龙佰集团，新进瑞丰新材。去年三季度末，工行易方达创业板基金新进智飞生物第十大流通股东，迎水9号虽然退出前十大，不排除仍重仓其中。本周，智飞生物的股价再创四年新低，迎水在智飞上面的持仓或已遭遇腰斩，浮亏或近15亿元。(2024-04-28 07:09:00)

国泰君安研报表示，煤炭板块估值的重塑正在途中，背后反映的不仅是煤炭行业深刻供需结构变化，逐步“公用事业化”，而且也反映了稀缺无风险收益率的高股息资产投资策略的问题期末沪深股通持股集中在恒源煤电、兰花科创、平煤股份、山煤国际、 冀中能源，占总股本比例分别为8.92%、4.41%、3.90%、3.76%、3.68%；港股通1季度资金集中兖矿能源、久泰邦达能源、中国旭阳集团、中国神华、中煤能源，占总股本比例分别为14.41%、13.20%、7.62%、6.87%、5.74%。(2024-04-25 07:36:00)

中信证券研报指出，全球最大的锰矿生产企业South32旗下主力锰矿运营中断，预计将减少2024年全球锰矿供应10%以上，减少国内每月锰矿进口量约30万吨，2024年锰矿供应存在严重短缺风险。锰在电池材料中的应用呈现加速趋势，锰矿价格大幅上涨有望带动板块关注度提升，建议关注国内具有锰矿资源和锰材料生产布局的公司。全球最大的锰矿生产企业South32旗下主力锰矿运营中断，预计将减少2024年全球锰矿供应10%以上，减少国内每月锰矿进口量约30万吨，2024年锰矿供应存在严重短缺风险。锰在电池材料中的应用呈现加速趋势，锰矿价格大幅上涨有望带动板块关注度提升，建议关注国内具有锰矿资源和锰材料生产布局的公司。(2024-04-29 08:00:00)

银河证券近日研报表示，煤炭板块，需求方面，基建投资稳中略降，制造业增速提升，房地产投资仍较弱；下游行业中火电增速由负转正，化工耗煤呈现下降，后期天气转冷北方进入供暖季，采暖需求增加，虽工业用煤需求有所回落，但整体供给偏紧背景下，煤价支撑较强，继续推荐动力煤龙头中国神华、中煤能源、陕西煤业、兖矿能源；焦煤龙头山西焦煤、焦炭龙头中国旭阳集团。行业面临有效需求不足导致煤价大幅下跌的风险、行业内国企改革不及预期的风险。(2023-10-19 07:45:00)

A股各大指数逼近年内高点，公募基金业绩也随之回暖。在连续3年亏损后，部分基金的净值正逐步修复前期的回撤，一些顶流基金经理也重新点燃打赢“翻身仗”的期望。“继续超配A股。”近日，高盛亚太首席股票策略师慕天辉、高盛首席中国股票策略师刘劲津在高盛举行的活动中给出了最新的投资建议。(2024-04-29 01:45:00)

华泰证券研报指出，预计受益于新能源装机的调峰需求，2023—2025年国内气电新增1868万千瓦、2625万千瓦、1479万千瓦。国内天然气表观消费量重回增长轨道，2023年/2024年1-2月同比+7.6%/+14.8%。气电成为国内天然气需求增长主力，2024-25年发电气量有望达到975/1065亿方、同比+20%/+9%，增量贡献度46%/30%。(2024-04-26 07:52:00)

中信建投证券研报指出，锑精矿原料供给偏紧态势持续，锑锭/氧化锑生产企业开工水平不高。钨：本周白钨精矿价格为13.45万元，较上周上涨2.6%。APT价格20.4万，较上周上涨4%。钨产业链加速上涨。(2024-04-29 07:17:00)