下周重磅事件一览：中国8月官方制造业采购经理人指数即将公布；美国非农数据来袭；首家外资公募贝莱德旗下首只基金公开发售

“继续超配A股。”外资最新发声以及A股行情转暖，让投资者兴奋不已。当A股各大指数接近年内高点时，公募基金业绩也在持续回暖。“继续超配A股。”高盛亚太首席股票策略师慕天辉及高盛首席中国股票策略师刘劲津在近日高盛举行的活动中给出了最新投资建议。(2024-04-29 10:52:00)

A股各大指数逼近年内高点，公募基金业绩也随之回暖。在连续3年亏损后，部分基金的净值正逐步修复前期的回撤，一些顶流基金经理也重新点燃打赢“翻身仗”的期望。“继续超配A股。”近日，高盛亚太首席股票策略师慕天辉、高盛首席中国股票策略师刘劲津在高盛举行的活动中给出了最新的投资建议。(2024-04-29 01:45:00)

目前，基金年报正在密集披露。近日，又有华安基金、睿远基金、天治基金、永赢基金、中泰证券(上海)资产管理有限公司、广发证券资产管理(广东)有限公司等，多家基金管理人旗下的公募产品公布了2023年年报。展望未来，姜诚在年报中表示，周期性的经济波动通常不影响个股的长期价值，但宏观层面的长期结构性变化，是影响企业长期经营的重要外部变量，因此形成以下判断。首先，经济总量层面的高速增长或许会向中高速增长演变，降速是所有经济体健康发展之后的必然结果；其次，产业结构升级将继续，我国有望凭借制造业的全球竞争力，并能不断升级跨越中等收入陷阱；第三，决定长期回报率的是资产的长期质量和今天的买入价格，不是机械的收入或利润增长率，也不是市值增长空间；第四，世界上并没有那么多“黑天鹅”，如何在不同的时代背景下适时调整关注点，是对投资者研究能力的持续挑战。(2024-03-27 19:23:00)

又有知名基金经理的去向“浮出水面”。日前，中国证券基金业协会的从业人员信息显示，李文宾的从业机构已经在2月26日变更到永赢基金。而弱化明星基金经理效应、强化平台和团队的投研能力，正成为公募管理人的共识。 3月15日，证监会发布《关于加强证券公司和公募基金监管加快推进建设一流投资银行和投资机构的意见》，引发行业关注(2024-03-20 10:43:00)

中信证券研报指出，美国2023年三季度实际GDP季调环比折年率超预期加速至4.9%，经济内生动能在旺盛的消费需求支撑下尽显韧性，但固定投资需求增速明显下滑，我们仍预计美国经济内生动能将在四季度走弱。欧央行10月议息会议维持三大政策利率不变，为十次连续加息后的首次暂停，拉加德讲话立场总体中性偏鸽，我们预计欧央行本轮加息周期或已结束。制造业回流影响超预期；商业地产贷款违约等金融风险影响超预期；美国劳动力市场及居民收入韧性超预期；能源价格涨幅超预期；欧元区经济韧性与通胀粘性超预期。(2023-10-27 07:32:00)

核心观点国际环境变化：海外经济增速放缓中彰显韧性。美国的经济弹性较大、数据总体强劲，欧元区经济衰退风险提升，而外需拉动下，日本经济连续三个季度实现正增长。海外加息超预期风险，国内政策落地不及预期风险，市场情绪不稳定风险，原油价格大幅飙升风险。(2023-09-28 08:02:00)

受多重利好因素影响，港股市场本周持续走强，一批布局港股的公募基金净值迎来大涨。从基金一季报来看，随着港股性价比的不断提升，不少QDII基金一季度加大了对港股的配置。嘉实前沿科技沪港深股票基金经理王贵重也长期看好港股市场，所管理的可投资港股的组合都对港股进行了超配，相较去年，加大了对互联网、软件和创新药的配置。(2024-04-29 02:32:00)

至暗与曙光同时出现的4月，或将成为公募基金南下的历史性难忘时刻。在港股大盘股变中盘股，中盘股跌成微盘股，成长股跌成价值股甚至市值远低于在手现金后，4月上旬经历港股至暗时刻的公募基金经理们突然“信仰放量”并开启“抢购模式”。此外，黄亮亦强调这一港股信仰坚定的逻辑，即当成长股跌成价值股时，这本身即是一种见底的逻辑，他认为，目前港股市场的很多成长股开始具备很高的价值属性，尤其是成长性更好、更加轻资产，新型“价值股”的吸引力会逐步提升。另外，过去3年的外资流出是港股市场下跌的一个主要的资金面影响因素，但是充足的回购有望抵消外资流出的影响，成为港股反转的重要胜负手之一。(2024-04-29 00:07:00)

本周末影响市场的重要资讯有：国务院国资委确定首批启航企业，加快发展新质生产力；3月份中国制造业采购经理指数回升明显，重回扩张区间；美国正拟定禁止接收关键工具的中国先进芯片制造工厂名单，外交部回应；先正达集团股份有限公司终止IPO申请；小米汽车24小时大定88898台，目前试驾预约非常火爆。万丰奥威公告，合计持股8.87%的公司股东百年人寿保险股份有限公司计划在自公告披露之日起15个交易日后的一个月内以集中竞价交易方式减持本公司股份不超过900万股，该股份通过大宗交易方式取得。(2024-03-31 15:00:00)

3月18日，一家认证为“亿航智能企业店铺”的淘宝店，上架了无人驾驶载人航空器EH216-S，报价为239万元。亿航智能还在不断拓展阿联酋和欧洲市场。胡华智称：“2023年12月，我们加入了阿布扎比政府主导的SAVI集群，将业务范围扩展至阿联酋，并与Wings Logistics Hub达成战略合作，该合作伙伴计划采购多达100架EH216系列eVTOL航空器(2024-03-19 06:28:00)

今年以来，A股市场走出“深V”行情，有部分主动权益基金取得了非常亮眼的业绩。数据显示，超过260只主动权益基金今年以来收益率超过10%。展望后市，叶勇认为，随着国内库存周期触底，全球PMI和制造业投资触底回升，经历过两年调整压力测试的大宗商品，尤其是全球定价的大宗商品有望迎来第二波上行行情。(2024-04-24 05:46:00)

又一批知名基金经理的一季报出炉！近日，中欧基金的葛兰、刘伟伟，泉果基金的赵诣等知名基金经理管理的产品集中发布了一季报。整体上，赵诣表示，他仍然会关注有“增量”的方向，一是技术进步带来需求提升的方向；二是能走出去的方向，主要集中在新能源；三是国产替代、补短板的方向，尤其是以航空发动机、国产算力为主的高端制造业；四是有新增需求的方向，比如低空经济和AI应用。(2024-04-23 07:09:00)

中信证券研报指出，美国2023年三季度实际GDP季调环比折年率超预期加速至4.9%，经济内生动能在旺盛的消费需求支撑下尽显韧性，但固定投资需求增速明显下滑，我们仍预计美国经济内生动能将在四季度走弱。欧央行10月议息会议维持三大政策利率不变，为十次连续加息后的首次暂停，拉加德讲话立场总体中性偏鸽，我们预计欧央行本轮加息周期或已结束。制造业回流影响超预期；商业地产贷款违约等金融风险影响超预期；美国劳动力市场及居民收入韧性超预期；能源价格涨幅超预期；欧元区经济韧性与通胀粘性超预期。(2023-10-27 07:32:00)

据国内媒体援引华尔街日报中文网报道，日前法国检察官正在调查法国亿万富翁、LVMH集团董事长伯纳德·阿尔诺和一名俄罗斯商人之间可能存在的洗钱交易。从基本面来看，该公司去年营业利润达到创纪录的211亿欧元，营业额达到792亿欧元，双双上涨23%。基金经理李沐阳日前接受媒体采访时表示，过去十年中国互联网的蓬勃发展给投资者留下了深刻的印象，而泛东南亚现在就得益于互联网时代。(2023-10-03 15:06:00)