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指数增强基金不增强 业绩首尾相差近15%

2013-03-15 02:39:00 编辑:基金速查网

[导读]:与被动型指数基金不同的是,指数增强基金具有的增强特性,需要基金管理人取得超越指数的投资管理能力。然而从这19只基金的超额收益率来看,仅有8只基金超额回报率为正,其中富国中证500指数增强基金超额收益率为7.5%,富国沪深300指数指数增强基金和国富沪深300指数基金收益率也均超过5%。

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  以获取市场收益为主的指数基金,渐渐为投资者所熟悉,以超越指数为目标的指数增强基金,其业绩表现并不理想,去年近六成增强指数基金跑输标的指数。在这些指数增强基金中,业绩分化比较明显,相对标的指数的超额收益率,首尾相差接近15%。

  晨星统计数据显示,截至2012年末,共有26只指数增强型基金,包括两只债券指数增强基金和两只QDII,其中2012年以前成立的有19只。

  从这些基金2012年全年业绩来看,共有14只基金取得了正回报,其中5只年度业绩超过10%,分别是易方达上证50指数、富国沪深300 指数增强、国富沪深300指数增强、中银中证100 指数增强、长信标普100 等权重指数和富国中证红利指数增强基金。这些基金的良好表现,主要源于去年年底的上涨行情。 ... 网页链接